中国证券网讯（见习记者 祁豆豆）今年下半年以来，电子行业一扫前期火热的态势，在订单、产能、及企业发展等多方面呈现一片淡季景象。正当市场对电子行业的旺季不旺观望、徘徊之际，在中国国际半导体博览会（CEF）暨高峰论坛新闻发布会上，中国半导体行业协会执行副理事长徐小田透露：“国家在支持集成电路产业发展或有大手笔，新政策力度要远超过“18号文件。”
行业淡季有望迎政策红利
2013年上半年，伴随智能终端、移动网络、可穿戴技术的发展，电子行业表现亮眼，一度领涨大盘。但进入下半年，由于行业景气度一再低于预期以及估值压力，下半年行业进入四个月的漫长调整期。
据国外半导体芯片大厂陆续公布4Q2013财务预测，企业多数下调季度目标、运营上保守以对，对整体趋势相对偏向谨慎，电子行业四季度可能会出现旺季不旺的情况。此外，国际半导体设备材料产业协会 (SEMI) 发布最新统计数据，2013年9月北美半导体设备商接单出货比(BB值) 为0.97，今年来再度跌破1，宣告半导体产业走入年底淡季。
在此背景下，于今日在上海召开的中国电子展、及中国国际半导体博览会暨高峰论坛无疑将成为接下来集成电路行业的风向标。而就在会议召开的前夕，中国半导体行业协会执行副理事长徐小田表示，国家在支持集成电路产业发展或有大手笔，新政策力度要远超过“18号文件。”
近年来，国家已经推出不止一项集成电路产业的扶持政策。早在2000年6月，国务院颁布了《鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》，当时提出：“在面对加入世界贸易组织（WTO）的形势下，通过制定鼓励政策，加快软件产业和集成电路产业发展，是一项紧迫而长期的任务，意义十分重大。”
此后在2011年2月，国务院又颁布了《进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》，这一被业内人士称作“新18号文”的政策，在税收减免上基本延续了旧18号文，但加大了对重大科技专项的资金支持，鼓励和引导社会资金、金融企业向这一行业投入，支持企业进行知识产权专利申请，支持企业引入海外人才。
值得一提的是，今年9月初，国务院副总理马凯到百度公司、浪潮集团、大唐电信、中国电子、奇虎公司、中芯国际等企业调研了解集成电路产业发展和网络信息安全情况。马凯指出，加快推动中国集成电路产业发展是中央作出的战略决策，集成电路产业是信息技术产业的核心，当前到了集成电路发展的关键时期，一定要坚定信心，下定决心，把集成电路产业搞上去，实现集成电路产业跨越式发展。
昨日，徐小田就跨越式发展进一步解释称：“实现跨越式发展就要形成大兵团作战的模式，这个提法已经提了很多年了，现在是有行动了，力度可能远超‘18号文件’。”
同时，徐小田表示，中国本土集成电路设计公司这几年高速成长，今年中国IC设计业的增速会达到30%，远超世界同行的增长速度，到今年年底，中国会有两家10亿美元级别的IC设计公司，将进入高速发展时期。但他同时强调，目前来看中国依然是组装大国，是集成电路的使用大国。根据中国半导体行业协会的数据，2012年中国的半导体市场规模为9826.2亿元，占全球需求的54.1%。
智能化趋势助力景气度回升
尽管行业整体已进入淡季，但事实上，一些子板块已成为近期市场的隐性龙头板块，与市场热点沾边最多，如北斗导航、环保监测、军工、电子支付、智能穿戴等新兴需求引发的市场热点都与电子行业沾边。如果往细处引申，未来城镇化主线下涉及的智慧城市、智能交通等也都会与电子行业有很多交集。
据了解，本届CEF秋季展共有近1300家展商参展，展出规模达6万平方米，吸引超过10万名专业买家前来采购。在5个展馆中，工业级电子元器件、光电器件、高性能集成电路、电源模块、嵌入式系统、新型传感技术、电子材料、电子基础装备等将得到全面展示。值得关注的是，多家厂商将推出近年来风头十足的智能可穿戴用具的基础部件及周边设备
此外，就在本月7日，三星公司公布了2014年的部分发展计划，在处理器方面，三星紧随苹果公司的步伐宣布将推出两款64位处理器。由此可见，高性能、精细显示及成像技术仍然是市场发展趋势。
继三星10月9日推出全球首款曲面屏幕手机GalaxyRound之后，LG公司也于本周推出了自有品牌的G Flex智能曲面屏幕手机，从未来的智能手机与可穿戴式设备发展趋势来看，目前国内具有触摸屏元器件制造经验并有望进入柔性屏幕制造产业链的行业及相关公司将从中受益。
［最新动态］电子行业上市公司引机构集中调研
［产业观察］集成电路“芯病”热盼政策“良药”
电子行业上市公司引机构集中调研
中国证券网讯（见习记者 祁豆豆）继今年9月初，国务院副总理马凯到百度公司、浪潮集团、大唐电信、中国电子、奇虎公司、中芯国际等企业调研了解集成电路产业发展和网络信息安全情况后，国家助推集成电路产业的政策信号渐强。
马凯指出，加快发展集成电路产业是当前和今后时期一项重要而紧迫的任务。要抓住移动互联网、三网融合、物联网、云计算等加速发展、信息化工业化深度融合、信息消费飞速增长的机遇，努力把我国集成电路产业提升到一个新水平。
在产业发展受到高层关注的同时，机构投资者也于近期也对电子行业上市公司展开集中调研。主营芯片封装测试的通富微电就在调研中透露，公司明年将进一步释放产能，扩大BGA和QFN的生产规模，调整产品结构，提高先进封装产品占比。对于集成电路产业周期，公司坦言：“与全球经济直接相关，欧美经济是晴雨表。”
近期，还有中信证券、上海六合投资等走进航天电器，调研期间，公司分别就新产品开发和市场推广予以介绍。2013年公司加快重点新产品高密封性能混装连接器、宇航级连接器、固态继电器系列和宇航风机的开发速度，增强公司技术创新能力。在产品推广方面，公司以射频及电缆组装件、高低压电缆组装件、圆形连接器、微特电机等优势系列产品作为市场开发重点，加大推广力度，不断拓展产品应用领域。电子、兵器、船舶市场订货同比实现较快增长。
此外，同洲电子近期在机构调研中表示，公司将会持续推进视讯互联网业务。公司称，1+1电视互联网”的发布对同洲来讲意义重大。首先同洲通过发布“1+1电视互联网”正式走向消费市场，正式启动B2C业务，同洲品牌将一步步走向消费者，这是业务形态的转型；其次，未来公司将以试点省份的模式作参考，会持续推进与广电运营商、电信运营商、内容商、牌照商、供应商及产业链上其他合作方进行深度合作来推动视讯终端互联网业务，这是扮演角色的转变。
记者还注意到，前期因涉足可穿戴设备核心部件传感器而受市场关注的苏州固锝，也在近日的机构调研中透露，目前三轴加速度传感器已进入批量生产，单月销量稳步增长。后道封测移入国内初具成效，形成了产品在后道封测上的产能及成本优势。客户方面，公司将进一步加大销售力度，扩大现有客户销售量，同时继续开发国内一些品牌客户。
中国电子展及国际半导体高峰论坛今开幕
中国证券网讯（见习记者 祁豆豆）今日，被称为“中国电子第一大展”的CEF中国电子展秋季大展在上海新国际博览中心揭幕。与此同时，2013年亚洲电子展（AEES）和第十一届中国国际半导体博览会暨高峰论坛（ICChina2013）也同期举行。
据了解，本届电子展在5个展馆、18个专业展区中，设有综合元器件、半导体、电子设备、仪器仪表工具、特种元器件、半导体、电源电池、连接器/继电器/开关等经典展区，还追踪时下热点，设有健康物联、传感物联、智慧城市和智能终端、3D立体视像、LED照明、电路保护和电磁兼容等热门展区，全面展示电子信息全产业链的上万种产品技术，打造我国最大的电子产品一站式选型采购交流平台。
本届电子展的参展企业阵容非常强大，中航光电、航天电器、华微电子、康佳集团、TCL等电子元器件和消费电子上市公司将参展。此外，本届电子展的参展企业也将覆盖半导体产业上下游各个环节，据悉，包括大唐电信、士兰微等在内的业界领头的IC设计及封装测试、设备材料厂商上市公司也将参展。
高峰论坛也是中国电子展的重头看点之一，据介绍，今年的高峰论坛将从产业链整合的角度来看行业趋势。中国半导体行业协会副理事长严晓浪、执行副理事长徐小田将担任高峰论坛主持人。工信部电子信息司丁文武司长、核高基重大专项组组长魏少军、01专项组组长叶甜春、联想研究院副院长及01专项技术副总师杜晓黎、中国移动研究院副院长及03专项技术副总师王晓芸、中国物联网研究中心副主任陈岚、全球半导体联盟（GSA）亚太区执行长王智立博士、东京精密株式会社社长太田邦正等几位重要嘉宾已确认将参加ICChina2013高峰论坛，发表主旨演讲，共同探讨市场走势。
值得关注的是，今年的CEF别开生面，邀请在产业各个层面活跃的团体和人士到场，举办一系列围绕产业广泛关注或对产业发展有积极推动作用的演讲、研讨和沙龙活动，直接邀请产业的各种专家、行业精英、资深分析师、金融投资人以及行业协会负责人演讲和论坛，与听众社交。展会在11月15日下午还将举办生动热烈的“产业大讲坛和大联欢”，请出在产业作出卓越贡献的跨国和本土公司的高官、有影响力的行业分析师、产业意见领袖型人物、知名网络媒体人以及产业元老到场显身讲演对话，与现场的和特邀的全体观众互动交流。
集成电路“芯病”热盼政策“良药”
如果把电子设备比作一个人，那么集成电路芯片就是这个人的心脏。作为世界第二大经济体，中国的这一“心脏”产业长期高度依赖进口，严重受制于人。不过，近年来高新技术的进口替代风潮兴起，实现高新技术领域的国产化受到高度重视。日前多位业内人士向中国证券报记者透露，国家近期将出台政策扶持芯片产业，支持力度和决心将远超以往。一位业内人士表示，不管是军队、政府还是民用等各个领域，电子设备目前已经十分普及，实现芯片这一最核心部分的国产化，具有重大的现实意义。
内“芯”之痛
据权威数据统计，2012年全年我国芯片的进口额超过1900亿美元。这是一个触目惊心的数字，芯片进口和原油进口的金额几乎相当，而且，前几年芯片的进口金额一度曾超过原油。
“目前我国芯片产业对外严重依赖，国内约有八成的芯片需要进口，其中高端的几乎全部要进口，这在一定程度上使得我们的电子产品需要看他人脸色行事。”一位业内人士表示。
在整个电子产品中，芯片不仅是设备的核心，也占有很大的一部分成本。对于产业来说，芯片的辐射效应十分明显。据国际货币基金组织测算，芯片1元的产值可带动相关电子信息产业10元产值，带来100元的GDP。
正因为如此，欧美发达国家一直对芯片领域十分重视，上世纪以来，产业内诞生了英特尔、AMD、ARM等巨头。芯片行业同时也是个需要巨额资本支持的行业，仅英特尔2013年的资本支出就高达130亿美元，占到每年收入的15%左右。
与欧美发达国家相比，中国的芯片产业起步晚、底子薄，早年的大型芯片如龙芯迟迟无法产业化，关键设备、原材料等长期依赖进口。从产业分工来看，国内从事芯片业务的企业以代工居多，创新能力不足，从业人数规模与研发实力和世界第二大经济体的身份严重不匹配。
创“芯”之艰
新千年以来，国家陆续出台政策扶持我国的芯片行业。2000年6月，国务院颁布《鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》，明确两个目标：力争到2010年使我国软件产业研究开发和生产能力达到或接近国际先进水平，并使我国集成电路产业成为世界主要开发和生产基地之一；经过5到10年的努力，国产软件产品能够满足国内市场大部分需求，并有大量出口。2011年2月，国务院又颁布《进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》, 从财税、投融资、研发、人才、知识产权多个方面进一步推动产业发展。
分析人士表示，经过十几年的发展，国内的芯片产业实现了从无到有，无论是上游还是中下游均涌现了不少企业，但之前国家提出目标多数仍未实现。
目前国内电子产品相对本世纪初已经大幅普及，但国内芯片仍无法满足需要，更不要说出口。一个鲜明的例子是，2007年以后，消费电子终端全面进入智能化时代，但目前智能手机、平板电脑里所采用的芯片，设计架构基本是英国厂商ARM一家独大，芯片制造则是苹果、高通、三星、联发科的天下，国内研发能力已经十分出色的展讯和锐迪科只能从中低端和白牌机市场攫取很有限的市场份额。
传统的PC领域，中国已经拥有了全球最大的整机制造商联想，但芯片领域仍然是英特尔占据主导地位；而服务器领域，全球芯片的话语权也由英特尔和IBM等巨头牢牢把持。
上述分析人士表示，当前我国集成电路芯片领域主要面临两个不足：首先是人才的短缺，这点经过时间的推移，国内的科研力量已经渐渐跟上。更重要的是，芯片行业的技术进步速度非常快，现在连经典的“摩尔定律”都已经打破，在此情况下，发展芯片产业需要高额资本的持续性投入，这点国内的推进力度不尽如人意。
“当前全球芯片的进入壁垒变得越来越高，已经演变为资金投入和企业规模的竞争。”该人士表示，我国“863”、“核高基”等重大专项的每年投入合计不过数10亿元人民币，加上集成电路设备专项亦不超过百亿元人民币，与欧美甚至日韩顶级企业相差悬殊。
一位国内不愿具名的芯片公司高管向中国证券报记者表示，在国际巨头技术和资金的双重压制下，国内芯片产业长期处于亏损的边缘。目前的现状不改变，很不利于中国芯片产业未来的发展。国内对于核心技术的进口替代已经达成共识，业内迫切需要政策方面能够提供更多支持。
强“芯”之剂
今年9月份，国务院副总理马凯来到百度、浪潮集团、大唐电信、中国电子、奇虎公司、中芯国际等企业调研了解集成电路产业发展和网络信息安全情况。马凯指出，集成电路产业是培育发展战略性新兴产业、推动信息化和工业化深度融合的核心与基础，是转变经济发展方式、调整信息产业结构、扩大信息消费、维护国家安全的重要保障。加快发展集成电路产业是当前和今后时期一项重要而紧迫的任务。
市场人士表示，这显示芯片产业的发展问题已经得到高层的重视。多位业内人士向中国证券报透露，国家将要出台政策扶持我国芯片产业发展，且此次政策的扶持力度要超过以往。
分析人士指出，从产业的性质和过往的政策来看，此次的扶持计划仍然有相当长的时间跨度。由于投入和产业转化需要一定的时间，若做成一个短时间的规划，并不利于芯片行业的发展。扶持金额方面，按照常理来看，不出意料应当有大幅度的提高。如果最后每年扶持的金额能和英特尔等巨头的资本支出相靠齐，那对国内芯片行业未来发展的意义是巨大的。
产业方面，近期圈子并不算大的芯片业频起波澜，两家在纳斯达克上市的芯片设计企业相继被紫光收入囊中，业内已经将其解读为“海外高科技资产的回归”。业内人士表示，可以预见，在不久的将来国内芯片行业将有新的一轮整合潮到来，政策的推动有望使得芯片行业再上一个台阶。
从市场端来看，一些业内上市公司有希望借助集成电路芯片新一轮的提速赢得业务的大发展。一位行业分析师表示，去年开始，从金融ic卡这种相对可以实现的领域入手，国家已经在着手芯片国产化的推动，受此预期推动，业内公司市场表现相当不错。但从宏观来看，这仅仅是一个细分和相对低阶的领域，随着后期的政策出台，国产芯片有望逐步完成从低端向高端的发展。
该分析师认为，集成电路芯片的产业链较长，上游来看，主要是上海贝岭、大唐电信、同方国芯、士兰微等企业的业务比重较高；中下游的封装，主要是长电科技、通富微电、长电科技涉及较多；设备方面，七星电子的产品是生产芯片的重要生产资料。从目前的情况来看，紫光后期将展讯和锐迪科推向资本市场的概率较大，考虑到两家公司均是行业上游的翘楚，对目前A股市场的冲击将不可谓不大。
“今年市场对去ioe似乎很热衷，大家都认为这是一个好事情。但目前去IOE仅仅是一个大方向的东西，难道用了国内的品牌就代表这是我们自己的东西了？”上述芯片公司高管表示，目前在军工、通信、智能终端仍是以进口的芯片居多，如果有一天芯片能基本实现国产化，那才是这个进口替代周期的最终落槌，要到那时候才可以说是握住了产业的“命门”，为我国信息产业的安全问题扫除了最后一块“芯”病。（中国证券报 傅嘉）
芯片国产化推进“去IOE”
一场“去IOE”的运动正在开展，而芯片国产化是其中最有力的抓手。
“IOE”是IBM、Oracle和EMC的缩写，代表了小型机、数据库和存储设备构成的一个从软件到硬件的完整系统生态，是同类产品中的最佳组合。IOE被广泛地应用于各行业的信息系统建设，尤其是电信、金融、政府等核心领域。IBM、Oracle、EMC三家美国厂商将这一市场完全垄断，不仅封锁技术，攫取高额利润，而且把控了世界上其他所有主要国家的信息安全之门。
“去IOE”由来已久，2009年阿里云成立后，阿里巴巴和淘宝的技术团队发起了“去IOE”运动。之后几年，“去IOE”被数次提出。去年年中，工信部在就信息化问题的调研中发现，由于IOE对关键领域市场的垄断，国内设备和系统厂商在国内外市场的开拓都举步维艰。基于这一情况，以及其中可能含有的安全隐患，工信部首次提出了“去IOE”。而今年的“棱镜门”事件对“去IOE”起到了催化的作用，使“去IOE”真正引起了各界人士的关注。
“去IOE”是国产化政策在信息技术领域的具体体现。在核心领域，国内迫切渴求的技术，西方国家对我国实施严格封锁，“棱镜门”事件更是把信息安全推上了空前的高度。核心技术只能靠自己自力更生地积极创新。在过去的两年中，国产大飞机、国产发动机、国产服务器、平板显示国产化等一系列重大工程、重大专项有序推进，开花结果。以“天河一号”、“天河二号”超级计算机，浪潮天梭K1服务器为代表的国产主机产品表明，在核心技术突破和国产化、“去IOE”方面，中国已经迎来了关键的契机。
消息人士指出，每年金额超过1900亿美元的集成电路芯片进口，堪比原油。逐步实现国产替代，已经提上日程，这将是我国信息技术国产化的重中之重，是“去IOE”之根本。据了解，目前国产化的集成电路芯片约占进口量的10%。
分析人士认为，芯片国产化的大趋势已经不可逆转，相关方面的资金投入将有望实现几何级增长。在此背景下，核心技术的突破和国产化将进入高峰期。包括云计算、物联网、大数据、数字电视等重要领域的芯片均将有望实现进口替代，产业链条上，集成电路芯片的设备、设计、制造、封装企业均有望迎来高速发展。（中国证券报 傅嘉）